Mikel Goicoechea | Common Sense Investor

ACTUALIZACIÓN DE PERFIL 🌎 En un mundo dominado por la inmediatez, la impaciencia y la urgencia, la inversión es una actividad que funciona con otras reglas. Según la evidencia, la estrategia más fiable para hacerlo bien en bolsa es huir de las prisas e invertir a largo plazo. 💰 No obstante, son muchos los que apoyan esta receta, pero pocos los que realmente la llevan a cabo. Paradójicamente, a pesar de los resultados demostrados de la inversión a largo plazo y el consenso mayoritario de sus ventajas, pocos son capaces de conservar empresas durante más de un lustro. ⏰ Yo, aplicando la inversión a largo plazo desde hace más de 5 años, tras dejar de lado estrategias equivocadas, cumplo mi palabra. Con un track record acreditado de 36% CAGR desde 2020 que puedes visitar en Bullaware, dejo a las grandes ganadoras crecer aún más. La base de la generación de la riqueza es precisamente esa, no interrumpir el crecimiento de las empresas de calidad, operando únicamente lo mínimo indispensable y huyendo de los sentimientos y las emociones que nos llevan a tomar malas decisiones. La hiperactividad, en bolsa, es la peor aliada que se puede tener. 👋 Si eres de los que comparten mi filosofía de inversión y realmente estás convencido de la inversión a largo plazo, estaré encantado de interactuar e intercambiar impresiones contigo Soy Mikel, bienvenido a mi perfil

MARZO SANGRIENTO Marzo ha sido un mes doloroso en cuanto a rendimiento de nuestro portafolio (-6%), lo que eleva a un -8% el rendimiento YTD. Una bajada importante, sin paños calientes. Qué causas están detrás de la caída? Las turbulencias del ataque militar sobre Irán y sus múltiples derivadas en cuanto a la subida del petróleo, las expectativas de inflación, la subida del rendimiento de los bonos a largo plazo $TLT y la paralización de recortes de tipos en los próximos meses han impactado de forma directa en la renta variable en general, y nuestras acciones en particular. Cierto es que partíamos de una valoración exigente del portafolio por el buen hacer de los años anteriores, lo cual también justifica una caída mayor en forma de ajuste de valoraciones. Sea como fuere, este tipo de situaciones son plausibles con el inquilino que tenemos en la Casa Blanca. Parece que por el momento la situación está lejos de resolverse y que el plan hace aguas o era inexistente. Cómo nos posicionamos antes esta situación? Hemos aprovechado estas caídas para reforzar posiciones de mucha calidad como $MSFT $V o $RACE. Esta situación, que a mi modo de ver es circunstancial, especialmente con las midterm a la vuelta de la esquina, nos ofrece la posibilidad de comprar de forma más agresiva y a precios más razonables. Las quejas que emitíamos hace unos meses de que era complicado encontrar oportunidades en el mercado por las altas valoraciones, finalmente las podemos aparcar para beneficiarnos de las rebajas. Al fin y al cabo, en una estrategia de muy largo plazo, estas bajadas son una bendición para poder acumular más. En línea con lo anterior, ayer realicé una aportación extra de un 8% aproximadamente, porque cuando el mercado cae, es el momento de aprovecharlo. Los planes se diseñan para seguirlos y en estos momentos es cuando hay que ser consecuente. Palabras finales Para terminar, quiero agradecer a los copiadores su convicción y resiliencia ante esta situación. El número de copiadores se ha mantenido estable pese a las circunstancias adversas, lo que demuestra lo claro que tenéis las ideas y lo alineados que estáis con mi estrategia, entendiendo en cada momento que este tipo de situaciones van a ocurrir frecuentemente en una estrategia a largo plazo. Muchas gracias por leer. Mikel

@BonaStrategy Parece que hemos jugado bien 😉

@BonaStrategy Aportación extra esta mañana 😉

Este mes ha sido cualquier cosa menos normal. Caídas rápidas, sentimiento deteriorado y ruido por todas partes… justo el tipo de contexto donde realmente se construyen las rentabilidades futuras. Ayer hice una aportación. Hoy hago otra. No porque “me apetezca”, sino porque considero que esta bajada es tan inusual —y tan interesante— que puede acabar siendo la mejor ventana de entrada de todo el año. Ahí donde pongo mis palabras, pongo también mi dinero. Sí, este mes tocará apretarse un poco más, pero esto va de prioridades. Y para mí, invertir en estos momentos está por encima de casi todo lo demás. No sé si será el mínimo exacto. Pero sí tengo bastante claro que estos niveles, con el tiempo, se verán como una oportunidad. Yo ya he actuado. ¿Y tú?

Lo de atacar Irán está resultando ser una jugada maestra. A ver cómo salen de este lío.

Cada día que pasa es una losa mayor sobre los hombros de Trump

0% of S&P Financials are above their 50-day EMA. Yes, zero. This has only occurred near end of major drawdowns in 2018, 2020, and 2022. Each of the three times, S&P 500 $SPX was higher over next 2 months and delivered double digit gains over the next 12 months. h/t: @SethCL

¿Qué pasa si inviertes en el peor día posible durante 20 años seguidos? Esto te va a sorprender. Desde 2005 hasta 2024, el mercado ha tenido grandes subidas y bajadas. Como suelo decir, la volatilidad es normal. Sin embargo, muchas personas intentan evitarla comprando y vendiendo constantemente, lo cual se ha demostrado una y otra vez que es una mala estrategia. Pero para tu tranquilidad, he investigado qué ocurriría si invertimos en los mejores y en los peores momentos del mercado. Veamos qué pasa si elegimos el mejor día para invertir cada año desde 2005 hasta 2024. Es decir, el día en el que el mercado está en su punto más bajo del año. Si invirtiéramos 10.000 $ cada año en el mejor momento posible, habríamos convertido 200.000 $ en 802.378 $, lo que supone una rentabilidad media anual del 12,25 %. Pero claro, nadie intenta acertar el mejor día para invertir. Lo que queremos es evitar el peor día, ¿verdad? Entonces, ¿qué pasaría si tenemos la mala suerte de elegir siempre el peor momento posible? Misma metodología. Invertimos 10.000 $ en el punto más alto del año, cada año desde 2005 hasta 2024. Bueno, ya sabes el resultado, ¿no? Invertir en el peor momento del año es un gran error. Vas a tener malos resultados, ¿verdad? Todo el mundo lo sabe. Pues eso es FALSO. Si hicieras eso, habrías convertido 200.000 $ en 626.978 $, obteniendo una rentabilidad total equivalente a un 10,54 % anual. ¡Y eso no está nada mal! Mucha gente estaría encantada de conseguir ese resultado. Así que esto sirve para demostrarte que, pase lo que pase, no debes dejarte engañar por el mercado. Es importante seguir invirtiendo de forma constante, incluso cuando las noticias dicen lo contrario. Y créeme, siempre hay noticias en esa dirección. Entre 2005 y 2024 incluso vivimos la mayor crisis de nuestro tiempo, la crisis financiera de 2008. Y también varias guerras. Así que olvídate del ruido. Olvídate del timing. Y simplemente invierte tu dinero cada año. Tus resultados serán excelentes con el paso del tiempo. El mayor riesgo no es la volatilidad. El mayor riesgo es no hacer nada. Yo invierto con disciplina, paciencia y una mentalidad de largo plazo. Si esto resuena contigo, puedes invertir conmigo copiando mi cartera. ¿Te han sorprendido estos resultados? Te leo 👇🏼 Fuente: CD Wealth Management

@CCalleInvesting Las ides claras 🔥🔥

@GoikoInvestment 100% acciones, como siempre 🙌🏼

Binomio rentabilidad-riesgo en una imagen. Hay momentos en los que conviene ser más agresivo y momentos en los que más conservador. Es crucial interpretar bien esto para saber posicionarse. Mi posicionamiento actual es acciones 90% y bonos 10%. ¿Y el tuyo?

@aaguirre95pi Los bonos cada vez más interesantes...

@GoikoInvestment 92'50% acciones y 7'50% bonos. Planteando ampliar ligeramente bonos para acercarme al 10%.

@Mark_VAMED Con todo!

@GoikoInvestment 100% acciones perros

@wajdibenslama Agree! Good time tu build.

S&P 500 is currently over 28% above its long term trend line shortly after reaching almost 40% early this year. That would be the highest stretch in over 20 years. Since 1985, the only times $SPX fell below its trend line were aftermath of crises in 2000, 2008, and 2022.

Cuando el S&P500 cae progresivamente, el golpe no suele ser muy duro

Good time to cut rates, some where asking 🤨

Cada día que pasa el estrecho de Ormuz cerrado es una losa sobre Trump, con la espada de Damocles de las midterm acechando

Hace solo unas semanas el mercado celebraba los malos datos macro con subidas, anticipando potenciales bajadas de tipos. Hoy, malos datos macro serían dramáticos para el mercado, anticipando posible estanflación y sin margen para bajar tipos.

Siempre que hay nerviosismo en el mercado es buen momento para recordar esto

Petróleo bajando en el día del sábado. Posible de operar ya a través de los derivados de @eToroES Disclaimer: Hagan sus propias investigaciones, invertir en estos derivados puede conllevar un alto riesgo y no es adecuado para todos los inversores.

Nadie sabe lo que pasará en las próximas semanas con el petróleo, con la bolsa, con el oro, con la inflación... con alguien tan impredecible como Trump al mando. Todo lo demás es humo. Lo único que puedes hacer es seguir tu plan y abstraerte de factores ajenos a ti