focusfirst

ทำไมผมถึงคิดว่า CPO มันจะเป็น supercycle? 1. IEA บอกว่า data center จะกินไฟเพิ่มเป็น 2 เท่าภายในปี 2030 ถ้า AI ยังโตต่อโดยที่เรายังใช้การส่งข้อมูลแบบเดิม (copper) เดี๋ยวค่าไฟจะแพงกว่าค่า GPU แน่นอน 2. CPO ประหยัดไฟได้โหดมาก -> CPO จะช่วยลดการใช้พลังงานลงได้มากกว่า 3 เท่า และยังมีแผนจะลดต่อไปอีก แค่เปลี่ยนวิธีส่งข้อมูล ไม่ต้องแตะ GPU เลย 3. ทุก big tech ตอนนี้พร้อมใจกันดัน CPO พร้อมกัน -> $NVDA เปิดตัว switch ใหม่ที่ใช้ CPO -> ส่วน $AMZN, $MSFT, $GOOGL และ $META ก็กำลังจะ deploy ในปี 2026-2027 -> ตอนนี้คือใครทำกูทำด้วย แล้วทุกคนก็ลงมาทำมาเล่นกัน ซึ่งน่ากลัวมาก (ในแง่ดีนะ) 4. ตัวเลข TAM โคตรบ้า -> Goldman Sachs ปรับตัวเลขตลาด optical networking ขึ้นไปที่ $154B โดย CPO คิดเป็นเกือบ 60% ของทั้งหมด -> ยังไม่พอ IDTechEx ยังคาดอีกว่าตลาด CPO จะโตถึง $20B+ ภายในปี 2036 ที่ growth rate ~37% ต่อปี 5. ยังอยู่ช่วงแรกของ S-curve -> ตอนนี้ CPO มี market share ใน AI data center ไม่ถึง 1% แต่คาดว่าจะโดดไปที่ 35%+ ภายในปี 2030 -> นอกตลาดคือยังไม่มีใครใช้จริงๆ (หรือบางทีเริ่มใช้) เลย แต่ทุกคนในตลาด Price in ไปก่อนแล้ว 6. ตอนนี้ไม่ใช่ว่า "อยากทำ" แต่คือ "ต้องทำ" -> จากขนาด cluster ที่ $NVDA วางไว้ในอีก 2-3 ปีข้างหน้า สาย copper แบบเดิมมันรับไม่ไหวแล้วจริงๆ ไม่มีทางเลี่ยงได้เลย