Portefeuille Découvert

$ZETA a baissé de 28 % au cours des derniers jours. Je compte en profiter pour ajouter à ma position déjà existante. • Plus bas P/S depuis 2 ans Pendant que... • +50 % de croissance des revenus sur un an • Plus haut free cash flow de son histoire Un cadeau.

Il a un étranger.. $TSLA

$SPCX est -6% aujourd'hui. Honnêtement, qui est surpris ?

@FrugalisteFutee Félicitations! Cela représente combien d’années d’investissement ?

Ça y est, le 500k est atteint pour le Portfolio !

@crypt0_n0va c'est une entreprise extraordinaire ! Détenez-vous Mastercard dans votre portefeuille ?

@portedecouvert impressive growth metrics

Mastercard est clairement sous évaluée. Entreprise de très haute qualité avec une croissance durable : CAGR revenus 10 ans : 13 % CAGR revenus projeté 2026 à 2029 : 13 % CAGR EPS 10 ans : 18 % CAGR EPS projeté 2026 à 2029 : 16 % Marges exceptionnelles : Marge brute : 83 % Marge nette : 46 % Un moat quasi impossible à contester. Et pourtant, la valorisation est au plus bas sur 10 ans : P/FCF : 25x vs médiane 37x, soit environ 32 % de décote EV/EBITDA : 21x vs médiane 26x, soit environ 19 % de décote On a une entreprise qui combine croissance à deux chiffres, marges très élevées et fort pouvoir de pricing, tout en se payant en dessous de ses multiples historiques. Dans ce contexte, le ratio risque rendement devient de plus en plus favorable pour Mastercard. Il est difficile de miser contre cette machine à cash. $MA

Les semi conducteurs font rouler le Nasdaq (+1,97 %) et le S&P 500 (+0,63 %). $NVDA : +2 % $AMD : +4 % $MU : +7 % $INTC : +7 % $AVGO : +4 % $LRCX : +6 % $TSM : +4 %

J'ai parlé de Meta et Microsoft comme étant deux de mes entreprises chouchous. Mais laquelle représente la meilleure opportunité selon vous ? $MSFT à 378 $ • Fwd P/E : 20x • FY26 : croissance des revenus de 17 % • Azure : croissance de 40 % VS $META à 567 $ • Fwd P/E : 18x • FY26 : croissance des revenus de 26 % • 3,5 milliards d'utilisateurs actifs chaque jour Quelle est votre préférence ? 👇

J'ai l'impression que l'Elon Premium sur $TSLA et $SPCX est rendu excessif. Est ce que ces valorisations sont encore justifiables ? $NVDA : 5.02T - > 160B net income $GOOG : 4.43T -> 160B net income $AAPL : 4.35T -> 122B net income $MSFT : 2.85T ->125B net income $AMZN : 2.58T -> 90B net income $META : 1.46T ->70B net income $TSLA : 1.52T -> 3.9B net income $SPCX : 2.63T -> 0 net income

Adobe n'a qu'une seule direction, et ce n'est pas vers le haut. Maintenant en bas des $200. Croyez vous qu'Adobe est une trappe à valeur ou une excellente opportunité ? $ADBE

Amazon prévoit une augmentation importante de sa rentabilité, notamment grâce à l’expansion de ses marges. L’entreprise devient de plus en plus profitable en améliorant sa structure de coûts et en augmentant ses marges, avec un effet direct de l’intelligence artificielle, de la robotisation et de la croissance d’AWS. Amazon anticipe une expansion de sa marge nette passant d’environ 11 % à 14 % d’ici 2030. Comment cela est possible ? La croissance continue de AWS, combinée à l’automatisation et à la robotisation des opérations logistiques, permet de réduire les coûts tout en augmentant l’efficacité. Cela entraîne mécaniquement une hausse des marges sur les prochaines années. Le bénéfice par action devrait également croître à un rythme supérieur à 20 % de CAGR entre 2026 et 2030, soutenu par cette amélioration de la rentabilité. Il est difficile d’être bearish sur une entreprise qui pourrait générer plus de 1000 milliards de revenues annuels avec une marge nette en forte expansion $AMZN

je viens d'avoir une belle discussion avec @StockMarketNerd. Je voulais savoir utilisé vous le non-GAAP ou le GAAP afin de calculer le PEG ?

@StockMarketNerd @grok d'accord, donc vous dites que le Non-GAAP est clairement plus bas. Merci beaucoup de la précision et des réponses !

@portedecouvert @grok That's GAAP EPS. Includes a lot of help from lapping a one-off tax charge from last year and a lot of non-structural noise. Non-GAAP accounts for that.

Updated Mag7 PEG Ratio Comp Sheet:

@StockMarketNerd @grok voici ce que j'ai sur VJN.ai, yahoo finance et qualtrim

@portedecouvert @grok Grok is wrong

Les ventes au détail aux États Unis en mai: +0.9% MoM vs +0.6% MoM attendu +6.9% YoY vs 4% Yoy attendu Les consommateurs américains adorent leurs cartes de crédit.

Pourquoi se compliquer la vie quand on peut faire simple ? Microsoft $MSFT en dessous de 400 $ US est une aubaine. Voici mes prévisions pour les 4 prochaines années. Bear case : 13,5 % / année. EPS CAGR de 14 % et P/E de 23x. Base case : 19 % / année. EPS CAGR de 16 % et P/E de 22x. Bull case : 25,5 % / année. EPS CAGR de 18 % et P/E de 30x. Sachant que Microsoft prévoit une croissance annuelle moyenne des bénéfices par action de 18,6 % entre 2026 et 2029. Également, le P/E moyen des 5 dernières années est de 33x. Je crois fortement que mon bull case est réalisable étant donné que j'ai inscrit des chiffres conservateurs. Microsoft est très sous-évalué selon moi et fait également partie de mes entreprises chou chou. 🚀

Il y a encore de belles opportunités sur le marché, surtout dans le secteur des SaaS. Mes entreprises chou chou : Zeta ($ZETA) et AppLovin ($APP).

Meta $META fait partie de mes entreprises chou chou. Voici mon bear, base et bull case. Bear case : 16 % / année. EPS CAGR de 18 % et P/E de 22x. Base case : 20,2 % / année. EPS CAGR de 20 % et P/E de 22x. Bull case : 25,4 % / année. EPS CAGR de 22 % et P/E de 25x. Sachant que Meta prévoit une croissance annuelle moyenne des bénéfices par action de 21,8 % entre 2026 et 2029. Également, le P/E moyen des 5 dernières années est de 26x. Je crois fortement que mon bull case est réalisable étant donné que j'ai inscrit des chiffres conservateurs. Je suis très très bullish sur Zuck. 🚀

SpaceX $SPCX est en hausse de plus de 40 % depuis son IPO. Mais il ne faut pas oublier une chose : Seulement 4 % du supply est disponible au grand public. J’ai bien hâte de voir le prix de l’action dans quelques mois. Prochaine date à surveiller : le 11 août.