Ron Michael

שרשור אחרון לשנה את מודל ה-DCF ל-Electrovaya $ELVA הכנתי כבר לפני שבוע. מאז היא הספיקה לעלות ב-20% בזמן שלי לא היה מזומן פנוי – זה שורף, אבל היעד לא השתנה. אני יודע, הנחתי פה צמיחה אגרסיבית מאוד במודל, אבל אחרי שתראו את הסיפור של החברה הזאת ותבינו את העומק הטכנולוגי, תבינו למה.-

@smatthewschultz Bro wen DEAL???

We did a website refresh to better reflect our company today. I’m beyond grateful for the talented, creative folks that help us tell the story… cleanspark.com

@Tsuff101 מה עם התביעה כנגד הדאטה סנטר ב OHIO

4 Pictures, $BTDR:

@KampnerSam @Octopusking77 מה החסמים בעינייך ?

@Octopusking77 החסמים כאן לא בהכרח רגולטורים

$FRMI is down 75%. I recently posted some skepticism on $NUAI, and people didn’t like it. I don't blame them. When your money is tied to a stock, negative analysis stings. But the absolute most important quality of an investor is being sober. If you fall in love with a bad thesis, you might end up crashing 75%. Recovering from that hole requires a 300% gain just to break even. I called this almost a year ago. I said this before and I’ll say it again: INVESTING IS NOT A GAME FOR THE WEAK AND THE EMOTIONAL. If you don't stress-test your investments yourself, the market will do it for you, and it will be more painful than you thought. Your welcome.

@KampnerSam עוד יעלה

סוף סוף + מקדמה מדובר רק באזור ה- 350Gpu ואלידציה זה החלק החשוב

@itay_assis כן הוצאות שיווק עולות בקצב מטורף

@ronmichael61 תנטרל את הסיפור עם המס שם והחברה מפסידה+ הוצאות תפעול צומחות יפה(לא מול מחשב אבל פעם אחרונה שפתחתי אני זוכר שאפילו מהר יותר מהכנסות) לגבי בייס- אנחנו רחוקים מאוד מאיזשהי נקודת איזון, לא חושב שזה "אופציית קול"(במיוחד אם תיקח בחשבון את כמות היחס והתקווה שההנהלה תולה בזה)

דמיינו שיש בבעלותכם חנות איקומרס מטורפת עם מחזור מכירות 5 מיליון דולר בשנה. כל האופרציה שלכם – מהמלאי ועד הסליקה – רצה על מנוי חודשי של 160$ לוויקס. האם בכלל היה מעניין אתכם להחליף פלטפורמה ולהסתכן בקריסה? כאן בדיוק נמצא ה"חפיר" של $WIX שהשוק מפספס. שרשור 🧵👇 1/10

@orfialkov האמת ניסיתי להבין איפה הלקוחות הגדולים לא מרבים לפרסם כנראה שאין רק Levis ראיתי מה הסיבה שעסק גדול לא משתמש ב wix ? פיזית wix לא יכולים לתמוך ? או פשוט מערכת מוגבלת וסגורה ?

תובנות של אקסלים ודו׳״חות ולא מהתעשייה תמיד תמצא מישהו מהתעשייה שיתמודד עם הקונספציה שלך נתחיל עם בעיות: רוב הלקוחות - עסקים קטנים, אין יציבות ואחוז נטישה גבוה כי העסק נסגר. העסק גדל? הוא עובר לפלטפורמה איכותית יותר כמו וורדפרס או שופיפי מה זה גורם? לגייס כל הזמן לקוחות משלמים שלא מצליחים להחזיר את העלות גיוס איקומרס, העסק שלך גדל? אתה לא נשאר בוויקס, אתה עובר לוורדפרס או שופיפי - שוב בעיה שאין לקוחות גדולים / בינוניים סוכנויות? סוכנות נורמלית לא בונה אתרים עם וויקס, זה בושה למקצוע, אז יש פרילנסרים שבשביל לתת מוצר זול בונים ללקוחות שלהם עם וויקס, תחזור חזרה ל2 הסעיפים הראשונים ותבין שהמודל שבור, תמיד לקוחות קטנים, יש נטישה מטורפת, אין LTV ואם הלקוח גדל, אז הוא נוטש אין חפיר, אין רווח, תחרות מטורפת מהAI, המנייה מתרסקת בדיוק כלל זה

דמיינו שיש בבעלותכם חנות איקומרס מטורפת עם מחזור מכירות 5 מיליון דולר בשנה. כל האופרציה שלכם – מהמלאי ועד הסליקה – רצה על מנוי חודשי של 160$ לוויקס. האם בכלל היה מעניין אתכם להחליף פלטפורמה ולהסתכן בקריסה? כאן בדיוק נמצא ה"חפיר" של $WIX . שרשור 🧵👇 1/10

@BOrchestrator עובדתית קמו הרבה מותגים על וויקס ואם ה disruption כל כך גדול למה שמישהו ישלם לשופייפי ועוד הם לוקחים אחוזים מההכנסות? מחיר הוגן בהשוואה ל ? 86 על התזרים בלי התייחסות ל sbc

@ronmichael61 אני לא חושב שוויקס נמצא בכלל כאופציה עבור ברנד/אג׳נסי ממוצע. זה או custom או shopify. למה לבנות בוויקס שיש לך מוצר כל כך יותר בוגר, וורסטילי ומוכר בתעשיה כמו shopify? לכן, זה בדיוק המקרה שעדיף חברה טובה במחיר הוגן מחברה שבורה במחיר זול ושופייפי הייתה מס פעמים לאחרונה במחיר הוגן..

הרצון היה להדגיש את הכוח של בסיס הלקוחות הקיים ( רשום את הגולמי המדויק - 83%) לגבי הטוקנים - חד משמעית יש הוזלה במודלים כמה בידיוק ? @grok נוסף - Base צריכים להגיע לתוצאה - אפליקציה - הדרך יכולה לעשות ע״י שימוש במודלים קטנים ( Gemini flash וכו , סנטים לשימוש ) ומודל קוד פתוח ככל שהטכנולוגיה תבדיל המודל יהיה יעיל יותר לגבי עלות לקוח חד משמעית בעיה - התזה לא מתמחרת צמיחה של הבסיס הקיים

כמה הערות: לוויקס שולי רווח נקי של 2.5%. לומר שכל לקוח חדש זה כמעט 100% נקי זה מטעה בלשון המעטה. ההוצאות התפעוליות של וויקס גדלות משנה לשנה בפרט הוצאות מו״פ ושיווק. אתה מניח שעלות הטוקנים תוזל משמעותית עם הזמן, על סמך מה? רק בחודשים האחרונים אלפי משתמשים של קלוד וקודקס דיווחו דווקא על התייקרות. לא רואה איך בייס 44 נהיית רווחית בקרוב. וכמובן, היום בעידן הבינה המלאכותית יהיה להם קשה יותר ויותר להשיג לקוחות חדשים

@Tlv500 זו לא הסיבה שהם בונים wix harmony? ניסיתי להשתמש בזה ויש אפשרות ל vibe coding אתה לא רואה תרחיש שוויקס פשוט ישפרו את הממשק בהתאם לשיפור בקלוד ?

@ronmichael61 הבעיה היא שוויקס מוצר פחות טוב לא המחיר שלו, לנהל אתר דרך קוד שמחובר לכלי וייב קודינג נותן לך מרחב אפשרויות עצום ולהיות בוויקס זו מעמסה על האופרציה, אתה רוצה לעשות שינוי קטן לקראת עונת המכירות החג ואתה צריך להתעסק בגרירה של אובייקט ששובר משהו אחר במקום לבקש מקלוד

@Tlv500 כן זו הטענה של @Octopusking77 לא לקחתי את האופציה הזו בחשבון

@ronmichael61 דמיין שיש לך חנות איקומרס מטורפת, 5 מיליון דולר בשנה, אתה רוצה לבנות מערכת מורכבת של טסטים לפי עמודי מוצר, אין אופציה כזה בוויקס כי אתה נעול, אתה יודע מהפרויקט צד שלך שאם החנות הייתה בקוד, זה פרומפט וחצי לקלוד קוד ואתה יכול להגדיל אולי את המחזור ב5% (50000$) לא תעבור לקוד מנוהל?

@asafkr כרגע מתומחר עזיבה , אני מדבר על שימור הקיים ואופציית קול על בייס

@ronmichael61 השאלה החשובה היא לא מה עושים לקוחות קיימים אלא מה העתיד צופן ביכולת לגייס לקוחות חדשים.

המטרה של הפוסט ליצור דיון ולהחכים 1. בקושי מאוזנת תפעולי באיזה היבט ? בכוונה התמקדתי בתזרים בנטרול sbc בגלל עיניין ההכרה בהכנסה שהם צריכים לפרוס את ההכנסות לאורך תקופת החוזים 2. לגבי בייס בטוח שזה המצב אבל צמיחה > רווחיות לטווח ארוך מאמין ששימוש במודל קוד פתוח / שימוש במודל זול יספיק לבנייה של אפליקציה מושלמת ואז נראה עלייה מאסיבית ברווחיות ( דמי מנוי + סליקה וכו יצמחו) עלות api תקטן משמעותית 3. פיטור מאסיבי של עובדים , יציאה מהקמפוס המטורף הזה בגלילות - חברה יעילה ורזה הרבה יותר וכמובן - שימוש ב ai ישפר את המוצר עצמו , אם לא הסיכון שאמור לעשות את ה disruption לא קיים

@ronmichael61 יש פה כמה חורים רציניים 1. החברה בקושי מאוזנת תפעולית, תחת איזה הנחות היא עוברת לרווחיות מספקת? 2.בייס מפסיד גולמית כמעט בטוח, באיזה סיטואציה הדבר מתהפך? 3.מה יקרה למרווחים של החברה אם כל העובדים עוברים להשתמש בai ולצרוך טוקנים באופן כבד? לא בכוונה לפגוע, פשוט לייצר דיון🙏

@Octopusking77 מעניין, תודה אבל למה ההנחה היא לא שוויקס עוד יותר ישפרו את היכולת הודות לקלוד וכו' (זה הרי הייעוד של כל העובדים)?

@ronmichael61 יש פספוס גדול אחד בתיזה - אתה כלוא באקו-סיסטם של ויקס. עם הכלים שיש לעכש עכשיו הצלחת להשיג 5 מיליון? יש סיכוי לא רע בכלל שעם מערכת שבנית ומותאמת לך, עם כל אוטומציה, שיווק ופיתוח תוכל לעשות 7 מיליון. אומר לך מניסיון. זה חור גדול מאוד בתיזה של ויקס, שופיפיי

קצת מספרים- שוב כלל ברזל CASH IS KING FCF לשנת 2025 -600 מיליון דולר נניח ננטרל את ה SBC נגיע ל 367 מיליון דולר EV - 3.7B EV/FCF בנטרול SBC - 10 יש עוד מנועי צמיחה נוספים של התייעלות , פיטורי עובדים וכו . מחזיק אין המלצה DYOR

מעבר להגנה, מנוע צמיחה נוסף שפועל כרגע הרבה מעל הציפיות הוא בייס 44 . אני אתייחס לזה כאופציית קול . התרחיש שלי- הפלפורמה עובדת על API של המודלים הקיימים שימשיכו להשתפר עם הזמן לכן איכות האפלקיציות תשתפר , עלות הטוקנים תוזל משמעותית עם הזמן, מה שיטיס את הרווחיות של המנוע הזה. הגיע כבר ל -100 מיליון ARR 7/10