CPC Insight

Hiện tại có nhiều thông tin khá tích cực, CZ ra tù. Các dòng altcoin thay phiên chạy L1 -> AI -> meme. BTC break cản 65k khung quan trọng tuần. Nhưng có dấu hiệu xấu khi dòng tiền ở các sàn lại bị sụt giảm, đặc biệt là stablecoin trên các sàn. =>Rủi ro cân nhắc, mọi người có thể tham khảo

Nguồn cung cấp thanh khoản cho thị trường đến từ đâu? Và có thể đo lường như thế nào? 1. Sàn Các sàn đều là nơi có nguồn thanh khoản lớn nhất, sàn càng lớn thì thanh khoản càng tốt , vì vậy sàn là nhân tố thao túng giá lớn nhất Các canh theo dõi cung cấp thanh khoản trên sàn: - Offchain: Xem chart volume và các hợp đồng mở (OI tính theo dollar) để xác định đồng coin nào được sàn hỗ trợ về thanh khoản lớn, xếp hạng theo khối lượng giao dịch, và số hợp đông mở (chi tiết hình chart) - Onchain: Là hoạt động sàn lưu trử chuyển đổi các tài sàn nhằm cung cấp thanh khoản để giao dịch, mỗi lần trước khi giá dump sàn có thể chuyển lượng coin từ ví lạnh sang ví nóng phân phối ra market , hoặc mỗi lần trước khi thị trường tăng sàn thường chuyển lượng stablecoin từ ví lạnh sang ví nóng để active . Việc dựa vào volume + OI sẽ lọc ra được những altcoin khoẻ, và có nguồn thanh khoản lớn để có thể trade/hold tuỳ theo từng sóng, thích nghi theo thị trường. 2. MM - MM Hiện tại chỉ có thể theo dõi qua onchain, nhưng sẽ có 2 dạng MM: + MM active: chuyển lệnh từ sàn này qua sàn khác kiếm chênh lệch giá (tức là chỉ 1 lượng tiền và hàng chuyển đi chuyển lại) thì không có nhiều ý nghĩa để đưa ra signal. + MM ít active: Mint tiền từ Tether, Circle , ví được ẩn danh, sẽ là nhưng MM timing market để cung cấp thanh khoản, lấy nguồn tiền mới mint ra để cung cấp cho thị trường => nguồn tiền mới này tạo ra động lực tăng trưởng cho các altcoin. 3. Retails Để đo lương sự ảnh hưởng retails, thì ngoài chỉ báo tham lam và sợ hãi ra, thì cần có số liệu đó là tỷ lệ vay mượn margin , hay funding rate headmap cho biết retails đang fomo hay chán nản với market. Nhưng vùng thị trường đỉnh thì tỷ lệ lãi của vay margin có thể kéo lên 20-60%/năm . Lúc thị trường ảm đạm tỷ margin luôn thấp dưới 10%, và có khi còn chạm mức dưới 5% cho thấy retails chán nản rời bỏ thị trường. Để theo dõi thị trường ở giai đoạn nào, và đo lường được mức độ của thị trường thì có thể tham khảo một số thông tin trên.

Alpha DeFi & CeFi ngày 20/9/2024: → Có lẽ sóng này đã được timing sớm, Binance đang làm tốt. Market tăng và nếu nhịp này lên luôn thì đa số chưa chuẩn bị cho kịch bản này! ▫️ Top altcoin trong 24h - NEIRO +50% | ZETA +40% | POPCAT +18% | BLUR +15% | AERO +14% | FTM +11% ▫️ BitGo sẽ ra mắt stablecoin $USDS vào tháng 1/2025 → $USDS back hoàn toàn bằng T-bills ngắn hạn, hợp đồng mua lại và tiền mặt → Tether trong 9 tháng đầu 2024 đã báo cáo lợi nhuận $5,2B - miếng bánh béo → Stablecoin là loại tài sản có ứng dụng thuộc nhóm chi tiêu thiết yết duy nhất trong crypto hiện tại x.com/BitGo/status/1… ▫️ $BNB - BNB chain giới thiệu sáng kiến ​​thanh toán stablecoin không cần gas x.com/BNBCHAIN/statu…

Alpha DeFi & CeFi ngày 19/9/2024: → Đêm nay thế giới chia làm 2 phe, phe 0.25% và phe 0.5%. Binance vẫn tiếp tục chuỗi list futures những đồng token random, công thức khuấy động thị trường tìm trend mới vẫn còn hiệu lực. Sau Paypal thì Revolut sẽ phát hành stable coin. ▫️ $CATI - Catizen trở thành ứng dụng Web3 tiêu dùng đầu tiên với hơn 1M người dùng trả tiền theo thuyết “consumer crypto” mà mình phân loại đầu tháng x.com/ton_blockchain… ▫️ $TON - Ton foundation lại nhận được $30M đầu tư từ nhóm nhà đầu tư tổ chức, lần này là Bitget + Foresight Ventures x.com/Crypto_Dealflo… ▫️ $ATH x $XAI - Aethir và Xai khởi động Chương trình tài trợ hệ sinh thái trị giá $10M x.com/AethirCloud/st… ▫️ $1INCH - 1inch giới thiệu Fusion+, tiêu chuẩn mới cho cross-chain swap x.com/1inch/status/1… ▫️ $TIA - Mainnet đầu tiên của Celestia với Lemongrass 1-click IBC, tài khoản liên chuỗi, v.v. x.com/CelestiaOrg/st… ▫️ $HMSTR - Bắt đầu mở farming token HMSTR trên Binance Launchpool binance.com/en/support/ann…

Alpha DeFi & CeFi ngày 18/9/2024: → Chính phủ Bhutan nắm giữ 13.011 BTC, đứng thứ 4 trong top $BTC Holdings trên toàn thế giới ▫️ $ALEO - Aleo công bố chi tiết phân phối mã thông báo trước khi ra mắt Mainnet x.com/AleoHQ/status/… ▫️ $DYDX - dYdX chuẩn bị gia nhập Prediction Market với sản phẩm phái sinh mới x.com/dYdX/status/18… ▫️ $WCT - WalletConnect sẵn sàng airdrop 185M WCT khi ra mắt token x.com/WalletConnect/… ▫️ $TON x $CRV - TON Foundation x Curve Finance để ươm tạo dự án Stable Swap x.com/ton_blockchain… ▫️ $XRP x $HBR x $APT - Ripple, Hedera và Aptos hợp tác thành lập Liên minh tiền điện tử MiCA x.com/Aptos/status/1…

Alpha DeFi & CeFi ngày 17/9/2024: → Việc FED bang cắt giảm lãi suất trong tuần này sẽ cho thấy mức độ cắt giảm lãi suất tổng thể vào năm 2024. Khoảng 40 công ty tài chính sẽ tham gia Ngân hàng Thanh toán Quốc tế để test tiền gửi ngân hàng thương mại được mã hóa. ▫️ Binance list loạt launch pool - $HMSTR + $CATI → Liên tục là loạt token nhà Ton lên Binance sau: $NOT $TON $DOGS → Listing Memecoin chủ đạo trong Q2: $NEIRO $BABYDOGE $TURBO x.com/binance/status… ▫️ $NEAR + $NIL - Nillion tích hợp với NEAR, nâng cao công cụ bảo mật cho devs x.com/miguel_de_vega… ▫️ $ZIL - Zilliqua úp mở về một sự kiện “sát nhập 2 thế giới”, có thể Zilliqua 2.0 mainnet sẽ sát nhập hoặc rebrand mới x.com/zilliqa/status…

Nhóm DeFi có nội tại bền vững, vẫn theo thống kê của Tokenterminal, chúng ta có 20 dự án có doanh thu thực và mô hình hoạt động gần với nhóm “ứng dụng cần thiết” trong xu hướng consumer crypto mà team nhắc tới tuần trước: [1] Sàn (DeFi): $VELO $GMX $DYDX $CRV $CAKE $UNI $AERO [2] Lợi xuất: $AAVE $LDO $ENA $SKY (pre. $MKR) Circle Tether [3] Cơ sở hạ tầng (L1/L2): $ZKS $OP $ARB Base $SOL $TRX $ETH Các dự án vẫn cho thấy một số điểm chung là thị phần có xu hướng ổn định, số lượng đối thủ có thể cạnh tranh ít, và họ có dịch vụ khai thác được người dùng chi tiêu cho các hoạt động cần thiết. Dữ liệu 30 ngày qua cho thấy nhóm cơ sở hạ tầng vẫn luôn tạo ra sự khác biệt mặc dù chưa có sự chú ý đổ về lớn: - $APT đã có mức tăng nguồn thu từ phí giao dịch 72% - $SUI tăng 90% khối lượng giao dịch - $SEI tăng 51% TVL - $TON tăng 47% số lượng token holder - $CAKE tăng 36% khối lượng DEX - $ETH tăng 2.13% trong tỷ lệ staking

Alpha DeFi & CeFi ngày 12/9/2024: → Tỷ lệ thắng của Harris trên Polymarket tăng lên ngang bằng với Trump sau khi cuộc tranh luận kết thúc mà không đề cập đến crypto. ▫️ $ENS - ensdomain hiện được hỗ trợ trên PayPal & Venmo x.com/ensdomains/sta… ▫️ $ZETA - bitSmiley ra mắt native stablecoin back bởi BTC đầu tiên trên ZetaChain, truy cập được trên tất cả các chain x.com/zetablockchain… ▫️ $ZRO - LayerZero OFT được BitGo chọn làm Giao thức tương tác chính thức cho WBTC x.com/LayerZero_Core… ▫️ Huma Finance nhận $38M đầu tư phát triển mạng lưới PayFi x.com/humafinance/st…

MARKET UPDATE TUẦN 1/9 Mình đã từng nhắc tới ciệc đảo ngược đường cong lợi suất và tác động của nó đến Crypto trong một bài cập nhật và “báo cáo crypto 6-12 tháng” hồi đầu năm. Việc đảo ngược đường cong lợi suất xảy ra khi lãi suất dài hạn giảm xuống dưới lãi suất ngắn hạn. Hiện tượng này thường báo hiệu sự không chắc chắn về kinh tế và thường xảy ra trước một cuộc suy thoái. Tác Động Gì Đến Các Nhà Đầu Tư Crypto? [1] CONSUMER CRYPTO [2] MEMECOIN SUMMER » ĐỌC CHI TIẾT BÊN DƯỚI «

TIN TỨC NON-FARM THÁNG 9 [1] Average Hourly Earnings m/m: 0.4% so với dự đoán 0.3% [2] Non-Farm Employment Change: 142K so với dự đoán 164K [3] Unemployment Rate: 4.2% so với 4.2% => Thị trường đang có phản ứng tăng giá.

Alpha DeFi & CeFi ngày 5/9/2024: → Bitcoin giảm xuống dưới 56K sau khi US Stock bay 1,05 nghìn tỷ đô sau 24 giờ. → Giám đốc điều hành Ripple cho biết stablecoin mới “rất gần” ngày ra mắt, loại trừ khả năng IPO của Mẽo. → FTX sẽ trả lại 16 tỷ USD cho các chủ nợ bắt đầu từ quý 4. Trong khi đó, sàn giao dịch crypto mới của Cựu CEO Mt. Gox sẽ ra mắt trong tháng này với trọng tâm là 'minh bạch' ‘:V ▫️ $INJ - Injective ra mắt chỉ số token hóa cho quỹ BUIDL của BlackRock x.com/injective/stat… ▫️ $S - Sonic Labs thông báo tích hợp Dune khi ra mắt Mainnet sắp tới → Nhằm lấy data làm số liệu, có thể hỗ trợ marketing tốt x.com/0xSonicLabs/st… ▫️ Samsung ủng hộ nhóm phát triển Soneium blockchain của Sony x.com/coingecko/stat…

Sau khi giá chạy về Maxpain đêm qua thì sáng nay BTC lại đóng cửa ở vùng 59kx. Volume market hiện tại vẫn đang chủ yếu phụ thuộc vào options, derivatives => giá chaỵ 2 đầu tuỳ vào khối lượng mở lệnh. Ở khung lớn thì giá vẫn đang đi trong nêm giá 49K - 65K.

CẬP NHẬT QUAN TRỌNG TRƯỚC FED- Jackson Hole DIỄN RA #BTC - BTC đã cho thấy rất nhiều tín hiệu tạo đáy xảy ra : 1, Chart - Data sàn Tích luỹ thế đi ngang biên độ hẹp: Nếu BTC đi biên độ rộng càng cao thì việc BTC điều chỉnh sâu càng có thể xảy ra Nhưng lần này trong 3 tuần sau khi xảy ra cú dump với tài chính toàn cầu, thì BTC đã đi ngang với biên độ ngày càng thu hẹp từ 62 -56 còn 58-60 Nó thu hẹp theo kiểu lá cờ từ 10k gá còn 6k giá sau đó bị nén lại 2k giá Trong quá khứ mỗi lần BTC càng nén lại biên độ biến động sau đó càng mạnh => đặc biệt trước mỗi lần pump mạnh OI mở lớn khi BTC chỉnh và đi ngang + funding âm - Trong chu kỳ uptrend mỗi lần giai đoạn funding âm thì thường BTC sẽ tạo đáy ngắn hạn và nó đã xuất hiện trong 2 tuần vừa qua - Trong khi giá đi ngang thì hợp đồng mở OI tăng vọt, cho thấy xuất hiện cung cấp thanh khoản cao trước khi Biến động mạnh xảy ra => giống lần lần nhất là khi giá đi ngang + OI mở lớn vào tháng 2/2024 - Orderbook trước tin, giá sẽ có xu hướng chạy lên 61k7-62k sau đó có thể dump về 60k khi tin diễn ra , có thể nhịp chỉnh sell the news nhưng sẽ không qua sâu, phí phía dưới lực đỡ khá lớn 2. Onchain - Các quỹ và MM đã nạp stablecoin lên sàn và chỉ chừa lượng khoảng 20-30% + Jump giải ngân trong ví còn khoảng 150M stablecoin giảm từ 400 M stablecoin + Wintermute đã mint tổng công 400M FDUSD nạp lên binance + launchpool + altcoin bắt đầu có sóng + Galaxy Digital: đã giải ngân mua 100M BTC 100M ETH còn 43M USDC Port của ví MM , Quỹ gom lần này gồm BTC, ETH , Winter L1: có AVAX FTM, dữ liêu trên sàn có lệnh OI mở lớn từ SUI , TIA => Chú ý 4 altcoin này 3. Dự phóng thị trường Kịch bản khả quan nhất hiện tại: là BTC sẽ sw biên độ cực nhỏ tích luỹ để đi lên, kỳ vọng sau tin BTC sẽ không lên quá 63k và không chỉnh quá 57k, altcoin sẽ điều chỉnh ít , sau đó tạo thế tích luỹ để tạo sóng mới Từ này đến - 5/9 BTC cần giữ được mốc 55k , thì khả năng sóng BTC sẽ tạo sóng pump từ tháng 9 target trung hạn phá 72k thì có thể đạt 86k Kịch bản xác suất thấp BTC thủng dưới 55k một lần nữa có thể rơi về chi phí đào quanh 45-47k, sau đó có thể cũng sẽ cú rút chân nhanh lên lại trên 50k. Kết luận: BTC đang thế tích luỹ biên độ hẹp nhiều khả năng breakout để quay lại ATH, altcoin giữ giá tốt, sau cú sập hồi phục tốt sẽ tăng trưởng mạnh đặc biệt những đồng L1 và có OI mở lớn+ funding âm Nguồn : Phân tích từ nhóm report CPC Capital chỉ mang thông tin tham khảo, không phải lời khuyên đầu tư

Alpha DeFi & CeFi ngày 22/8/2024: → El Salvador khởi động chương trình đào tạo về Bitcoin cho 80.000 công chức. Apple đe dọa sẽ xóa Telegram khỏi App Store nếu việc tích hợp với TON chain tiếp tục, Telegram cũng có nguy cơ bị cấm ở Nga + Mỹ. ▫️ $AVAX - Avalanche đổi tên Subnet thành Layer 1, đề xuất tiêu chuẩn ACP-77 theblock.co/post/312121/re… ▫️ $ARB - Offchain Labs công bố lộ trình công nghệ Arbitrum - tập trung phát triển Interop với MultiVM x.com/OffchainLabs/s… ▫️ PIP Labs đúng sau Story Protocol nhận $80M vòng Series B do a16z dẫn đầu x.com/cdixon/status/… ▫️ Babylon vừa ra mắt self-custodial bitcoin staking mainnet hôm nay x.com/babylonlabs_io…

Alpha DeFi & CeFi ngày 21/8/2024: → SEC đã từ chối hồ sơ 19b-4 của Cboe cho Solana ETF, điều này là sau khi SEC nhắc lại quan điểm của mình với các tổ chức phát hành rằng Solana là chứng khoán. ▫️ $AXL - Axelar và OpenZeppelin hợp tác để nâng cao khả năng tương tác EVM của Ethereum x.com/axelar/status/… ▫️ $CPOOL - Clearpool phát triển Ozean Layer2 mới dựa trên OP Stack x.com/ClearpoolFin/s… ▫️ Bitget tích hợp Apple Pay và Google Pay để hỗ trợ thêm kênh mua crypto x.com/bitgetglobal/s… ▫️ Scroll chạy nâng cấp Darwin hôm nay, giảm phí gas tới 34% scroll.io/blog/proof-rec…

Hiện trên sàn #Binance thì BTC đang chịu short khá nhiều. Nếu so sánh với thời điểm từ lúc BTC lập ATH thì bây giờ funding đang âm nhiều hơn. => Short nhiều hơn Long và trong quá khứ thì thường sẽ quét dựa vào funding. Một số altcoin có thể chú ý vì cũng đã trong vùng tích luỹ + funding âm khá nhiều ngày. Check tại coinglass.com/tv/Binance_BTC…

Alpha DeFi & CeFi ngày 20/8/2024: → Rất có khả năng Powell sẽ tận dụng Jackson Hole để tuyên bố sớm về thời điểm 'thích hợp' để cắt giảm lãi suất ▫️ Vĩ mô tuần này: > Biên bản FOMC của Hoa Kỳ 21/8 > Phiên họp đặc biệt của BOJ về việc tăng lãi suất 23/8 > Jerome Powell sẽ phát biểu tại Hội nghị chuyên đề Jackson Hole 2024 vào 23/8 ▫️ Binance bắt đầu “công thức” cày volume bằng cách list futures random lần lượt altcoins → Giai đoạn tạo tâm lý “nóng máy” có thể còn duy trì hết T8 x.com/BinanceFutures… ▫️ $FRONT - Binance sẽ hỗ trợ nâng cấp token từ Frontier (FRONT) → Self Chain (SLF) x.com/selfchainxyz/s… ▫️ $IO - Ionet khởi động tính năng staking x.com/ionet/status/1… ▫️ $DOGS - sẽ được niêm yết trên Bybit, OKX, Bitget & Gate hôm nay x.com/bitgetglobal/s… ▫️ $GS - Gammaswap token sẽ TGE vào 30/8 → Perp DEX quyền chọn đầu tiên trên token x.com/GammaSwapLabs/…

MARKET UPDATE TUẦN 2/8 Trong vài tuần qua, chúng ta đã thấy: - Lạm phát đang có xu hướng giảm mạnh. - Người tiêu dùng vẫn chi tiêu nhiều. - Ngành dịch vụ phục hồi sau một thời gian suy giảm ngắn, theo chỉ số ISM PMI. - Sản xuất vẫn đang gặp khó khăn. → Có lợi cho FED nếu quyết định cắt lãi Về phần nội bộ Crypto: - Bitcoin vừa trải qua đợt điều chỉnh đầu tiên 33% trong chu kỳ tăng giá (trước đó có hai đợt điều chỉnh 20%) - SOL đã điều chỉnh 45% (có hai đợt điều chỉnh 45% trước đó) - ETH giảm 38% (trước đó có hai đợt điều chỉnh 30% và 32%) - Giá vẫn duy trì trên mức MA200 - Phần lớn tổ chức cần bán BTC đã và đang thanh lý hết lượng nắm giữ - Chính phủ Đức, Jump, Mt. Gox, chủ nợ FTX, các quỹ BTC & ETH của Grayscale - Lượn Bitcoin của nhóm trên phân phối ra đều đang được long-term holder hấp thụ thể hiện qua biều đồ heatmap + biểu đồ xu hướng tích lũy trên Glassnode [1] TẠI SAO MỌI NGƯỜI VẪN BI QUAN VỀ ETH? [2] PAYFI NARRATIVE » ĐỌC CHI TIẾT TẠI WEBSITE «