美股混学家

你认为你在炒股？其实你在赌博！！ 注：文章来自 @hanking66 群内大佬—万莲老师。我认为刚玩美股的新玩家都应该逐字学习这篇文章！ --- 买卖股票很简单，一买一卖，这就是交易，结局无非就两种，不是涨就是跌，在任何一个位置，我甚至可以直接抛硬币，正面我就买，反面我就不买，那这与赌博何异？为什么还要炒股呢？去澳门压大小就可以了，你想梭哈就梭哈，想分批多玩会就分批，不是么？ 表面上看，炒股和赌博极其相似，同样是投入资金，同样在面对未知的涨跌，同样伴随着心跳加速与利益输赢。所以我们经常笑称赌场开门，把买卖股票戏称为“押注”。 但实际上，这两者的底层逻辑有天壤之别，你的盈利与否，与赌徒的分别就取决于这层认知。 赌徒在下注时，追求的是结果的绝对确定，他们总觉得这把一定会出大或者连输这么多次该赢一把了。看看在股市里有没有你的影子？这只股票肯定涨，越跌我越买。跌了这么多了肯定要V，再抗几天就涨了。正是这种对结果的虚妄执念，才是亏损的根源。 如何交易确定性？这是仓位管理，纪律，与技术指标，宏观经济，基本面等诸多因素共振的结果。 我们直接说干货，就从实战里来学习，不讲那些虚的理论知识，就用大白话给你讲清楚你该怎么做。我分享的东西都是实战得来的，不搞虚无缥缈的概念。 分以下两种情况。大家根据自己的自身情况对照去看。 第一种情况 ----- 股市里的资金完全不影响我个人正常生活，我还有其他额外收入，单纯就是理财或养老 这类人，不需要研究技术指标，就研究好股票基本面和宏观经济，还有了解自己的抗风险能力，选择对应风险高低的股票买进去，大的宏观经济出问题就跑，比如金融危机等大的问题，像去年关税啊这些对于你来说都属于小波动，保证在大的上涨周期吃到上涨，短期波动你不需要考虑。 有些人说了，我没有能力知道股票基本面和宏观经济怎么办？我自己把控不好判断不好。现在信息这么爆炸，AI能不能问，外面一堆免费的信息茧房，你自己不愿意花时间去学习，那别做投资了，直接买国债或定存算了。记得，不肯学，懒是原罪。 我们拿ORCL来举例子，长期看不看上涨，当然上涨，公司护城河很深，那么短期股价承压因为债务导致，有没有影响到基本面，并没有。强如谷歌 META又如何？发债了没？亚马逊当年搞AWS，股价跌成什么样了？所以搞清楚公司的短期阵痛与长期发展，是这类人最应该看清的角度。也是你选择持有标的 的核心。 那这种公司适不适合你长期投入？持有个1 2年？甚至更长时间？当然没问题，毕竟股票在低位对么。我们回到去年，ORCL财报暴涨，那个时候你适不适合长期持有？那个时候就肯定不适合，第一价格已经在高位了，第二市场开始炒作债务融资问题，那你那个时候买进去，到现在快1年的时间了，你不仅没盈利，还腰斩了，被迫持有，你损失了一年的时间成本，如果这一年你买了MU，你算算你赚了多少钱？ 当然我不是为了推ORCL，只是以它作为一个举例，不要说我讲到ORCL你就无脑去买，我不是让你们去买这个股票，我是想告诉你们思考问题的方式与逻辑，自己还是要去做调查与研究学习的。风险偏好比较低的，那微软，META等大型科技公司，现在在低位你说能不能买？完全没问题啊，这些公司要是都能倒闭了，美国就完了，整个股市都要震一震。 那所以这类人，本次的大跌，你完全可以不用看，甚至即使你满仓，你动都不用动，明白我的意思了吧？先看清自己，再根据自己的情况去做股票规划，甚至如果还有条件的，再等几天还要去抄底，继续买呢，反正你做长期投资，你不需要考虑短期股价问题，一股可能差几十块而已，时间线拉长干嘛要在乎这点呢？ 第二种情况 ----- 统称为靠炒股为生或靠炒股赚零花的 这类人，你就要操心了，刚刚我们讲的第一类人属于巴菲特类型，而这第二类人，你们就不适用巴菲特的那套投资理论了，而绝大多数人都属于这第二类人，这就是我为什么不喜欢动不动有人讲什么巴菲特投资理论，我认为已经过时了，一个完全不适用于绝大多数群体的理论，我认为就跟没有一样，就像去年有人问我MU能看到多少？我开玩笑说看到1000，但我没跟他讲多长时间到1000，10年到1000 和 1年 到1000，这概念能一样么? 但这么短时间到1000，这我也确实没想到，这是实话。 巴菲特年收益率稳定在10%-15%，我问问你，你手里总共就那十几W或几十W，这点收益够你干嘛的？做一年，可能请客吃一顿饭就花出去了。 依旧直接上实战，这类人，你必须要有极强的学习能力，感知能力，你不能说做到盯盘吧，但最起码你得能每天看几眼股票，日K做做波段，这是你必须具备的最基本素质。 字数不够用了，帖子后面我会继续说，这一块儿要说的太多了。

@hanking66 没管住手，昨晚沃什讲完话就梭哈了，我真该死，该保留一部分现金的，今天要是能抄底该多爽啊！

RKLB很多人坚持不住了，我还在，请放心，不会有事的。SPCX才满一周，情绪还在。晚上收盘纳指触发被动买入，一定不要在这个时候卖出，熬也要熬过今天。🪭🪭 我的观点没有任何变化，100的RKLB和150的RKLB都是同一个RKLB。巴菲特说过，一个公司就是你自己的房子，房子外面熙熙攘攘，一会儿有人出价100，一会儿有人出价150，但房子就在那里，没有什么变化。RKLB也是这样。如果今天有利空，那还能理解；如果没有任何利空，只是外部环境变了，我不会因此改变看法。 太空是长长长长的叙事，不能用眼前得失计算。如果你看好太空，就不能因为短期下跌而放弃。其实任何股票都会有这样的时刻，现在的GOOG、MSFT、PLTR、LITE，TSLA你能说它们不好吗？它们的长期股东会因为短周期颓势而放弃吗？不会的。更何况RKLB也就回调了18天左右😅 如果你一定要短期就涨，不涨就是傻逼，我无话可说。我持有rklb很久了，这样的回调其实也不是第一次，比这惨的都有，但是rklb每次都会回来且继续新高，这次也会一样。到时候我们一起装逼。🥳🥳 Buy the dip，长期持有，Discord在个人资料。

$RKLB 在6月12日宣布将加入纳斯达克 100 指数，生效时间是6月22日（周一）开盘前。 跟踪该指数的ETF、指数基金必须按新权重买入（或卖出剔除股），形成强制性需求，会带来明显的机械性买入压力。 按照以往的例子，纳入指数后一周时间内，一般会带来1-5%+ 的涨幅，希望可以借我下车，山顶好凉快啊，真不如老老实实干存储了。

哥，你能等我先回本再买 $SPCX 吗，求你了

@hanking66 喊王真的是妹子吗？

定了个目标。努力靠实力达到10W粉丝。我要输出正能量。坚持喊单，坚持在风雪中煲鸡汤，努力经营好社区，让相信我的人获得回报。特别是新入股市的人带好路，让他们尽快熟悉市场，我要成为美股市场的好麻麻。🥳 Discord在个人资料，buy the dip，长期持有。

苹果产品终于扛不住芯片压力要涨价了。 在苹果前几代产品中，存储价格上涨，依然保持价格稳定，曾一度极具性价比。 近期库克在《华尔街日报》独家专访时表示，9月即将发布的 iPhone 18 Pro / Pro Max 售价将高于上一代，iPad、Mac 系列也可能短期内跟进涨价。 苹果的使用的DRAM（内存）主要由三星供应（封装更薄（0.65mm）、散热和功耗表现更好），其次是SK海力士和 美光。 因为AI服务器需求，DRAM/NAND价格大涨，供应商优先供应数据中心，导致手机端供应压力增大。苹果必须通过长期合约和三星加单来缓冲。 而安卓手机，内存的供应商也主要来自三星、SK海力士、美光、铠侠。中国品牌可以用长江存储等国产NAND以降低成本。 所以很明显，接下来手机，电脑等都要涨价，由消费者买单，受益者则仍旧是三星、SK海力士、美光。 所以 $DRAM ，海力士， $MU 也许是当前最好的投资标的。

@HougeSol 永远缺存储， $DRAM 是最优选，。

猴哥观市：同样重仓三星与海力士，03121、DRAM、中韩半导体ETF，到底该怎么选？ 今天南方东英Kospi 200 ETF（03121）上市了，每手100个单位，入场约780港币， 之前关于存储的基金，还有一个 DRAM 和中韩半导体，来比较一下。 很多人看这三只 ETF，以为买的都是韩国半导体，实际上完全不是一回事。 它们看起来都和存储有关，但本质上赌的是三种不同的逻辑。 一个赌全球存储周期，一个赌韩国国运，一个赌中韩半导体双轮驱动。 一、南方东英 KOSPI 200 ETF（03121.HK） 这只 ETF 本质上是韩国版沪深300。 虽然第一大持仓是三星电（005930.KS），第二大持仓是 SK 海力士（000660.KS），两家公司合计权重超过60%，但不要被这个数字迷惑。 因为三星电子一半以上收入来自手机，消费电子、显示面板等业务，并不全是存储。 所以很多人以为自己买的是纯存储 ETF，实际上买到的是韩国经济ETF。 除了半导体之外，你还同时持有现代汽车、金融，工业和消费板块，它最大的优点是稳定。 作为港股实物 ETF，没有 QDII 额度限制，也没有长期高溢价的问题。 如果你看好韩国未来几年整体估值修复，同时又想搭上存储周期，这只算是国内目前最优选择。 二、Roundhill Memory ETF（DRAM） 如果说南方东英是韩国国运 ETF，那么 DRAM ETF 就是存储行业的纯血版本。 它几乎把全球最重要的存储公司全部打包进去了。 前三大持仓分别是：美光科技（MU）、三星电子（005930.KS）、SK 海力士（000660.KS），三家公司权重接近 75%。 再加上铠侠，日本闪迪，西部数据（WDC），希捷（STX），南亚科（2408.TW），华邦电（2344.TW）等公司。 这只 ETF 最大的优势在于纯，它不买 GPU，不买设备，不买代工，也不买 EDA，只买存储！ HBM 涨价它受益，DRAM 涨价它受益，NAND 周期反转它也受益。 简单理解，如果未来 AI 时代最大的瓶颈真的是存储。 那 DRAM ETF 可能是目前市场上最纯粹的投资基金， 但反过来说，如果存储周期结束，它跌起来也不会跟你讲道理。 三、中韩半导体ETF（513310） 这只 ETF 的逻辑其实最复杂，左手买韩国存储，右手买中国半导体国产替代。 把两条最热门的逻辑，放进了一个篮子里。 韩国部分主要是： 三星电子（005930.KS）、SK 海力士（000660.KS）。 中国部分主要是： 寒武纪（688256.SH）、中芯国际（688981.SH）、海光信息（688041.SH）、北方华创（002371.SZ）、兆易创新（603986.SH）、澜起科技（688008.SH）等。 从逻辑上看确实很好，既能吃到韩国存储周期，也能吃到中国半导体自主可控。 问题不是指数不好，问题是工具本身不够好，最大的痛点就是溢价。 高峰时期溢价一度超过30%，即使现在，溢价仍然高达 15 ，依然不低。 如果你想赌存储，但是没有美股账户，目前南方东英是最佳选择。​ ​ 总结一下： 如果你只看好存储周期：选 DRAM ETF。 这是目前全球存储纯度最高的工具，没有之一。 如果你看好韩国未来几年整体重估：选 KOSPI 200（03121.HK）。 存储是发动机，但汽车、金融、工业都会一起受益。 如果你同时看好韩国存储和中国半导体： 513310 的逻辑最丰富，但一定要时刻关注溢价，否则赚了指数，最后未必赚到钱。

有一个人干了这些事： 第一，在洋人不愿战的前提下，无端对洋人宣战。 第二，主力战舰起火，受损严重。 第三，水师要求拨款造新船的申请被驳回。 第四，大修宫廷宴会厅。 第五，对洋人割地赔款，只求议和。 第六，办80大寿。

@hanking66 也是我的问题，沃什讲完话我就全梭哈了

@bitpanda88 这不是川普的问题，这是我的问题。

我要来装逼啦！！！ intc盘前快要十个点了，我喊的似乎才3个点，不知道是不是中文区最快的。🤣🤣 追踪大佬我是专业的，只要不是在我睡觉的时候喊，几乎没有人可以比我快🤣 我现在越来越觉得，炒股研究量化没啥意义，还是要研究人，而且似乎市场也是这样看的，几个大佬喊一喊，比研究基本面有用一百倍。 Discord在个人资料，buy the dip，长期持有。

@hotbabyrebao 不一定是美股化，是 AI 起飞带动的真实需求，国内工厂实实在在吃到一波红利，比如光模块龙头：易中天；InP基板和外延晶片：云南锗业，广东先导，AXT等；存储：长鑫，长江；晶圆代工：中芯国际，，，这些拿到国际上都是极有竞争力的。

最近认知上来了，略微悟道！ 几个AI股连茅台都比不过，我的目标是他们全部万亿市值，看不懂大A美股化的韭菜，终究要吃面…… 跌了就买，大道至简，AI时代，讲出去A股指数头部票是茅台，银行，这些……这对吗？ 我已经放弃白酒老登股了！！ 以下不构成投资建议，纯个人想法！

@0xcryptowizard 如果按投机去看，大概是寻找市场漏掉的新方向 alpha 吧。

如果你是在21年币圈牛市，eth拉到2000+的时候进场，你的最佳投机策略是什么？ 等回撤，建仓 high beta ？继续寻找市场漏掉的新方向 alpha ？最后狂飙fomo时不顾及风险，疯涨的无厘头meme？ 按投机去看，现在，美股大概就是这么个情况。

@BroBean88 建议大家远离考上体制内的同龄人，体制将限制他们获取一切时代红利，禁锢认知，你们之间聊的话题会越来越少，三观越来越偏离。

总有人说国内散户没资格炒美股。 别说美股了，很多人连护照都没有，谷歌都没用过，Gmail注册不来，你说梯子估计还以为是真的梯子。 还是推特好啊， Bean哥每天接触的都是人中龙凤，徜徉着高认知的呼吸。

@EvaCmore 再激进点，可以直接干港股 #2x海力士， 接下来有财报，hbm4送样，美股adr上市等一堆利好，而且它hbm市占率第一，存储一哥，市值却还不如美光，性价比非常高。

普通人可以放心定投的ETF 1）纳斯达克 2）标普500 如果你想激进点 就跟我定投 $DRAM

#2x海力士 今天价格最高涨到了169，但是很多群友却不开心，因为有的卖飞了，有的波段波飞了。 其实我觉得做波段挺好的😂，起码在股价涨高又回落的时候保住了一部分利润。但卖飞也是必然的，只要出现一次卖出后，股价没按预想的回调而是继续起飞，就再也跟不上了。 所以爱做波段的人，大部分时间是开心的，只有在卖飞的那一刻不开心。 既然如此，只要保存一部分底仓一直不动，拿一部分仓位去做波段，提前就做好会卖飞的心理准备，这样心态会好很多。既不会因为高点没跑回调回原点而患得患失，又不会因为卖飞而捶胸顿足。

这个问题我很认真的想过，因为我弟明年高考，外甥后年高考。 最开始我的结论是这样的，理科成绩好，去学微电子，电子信息，永远缺存储，四年以后仍然有机会。理科成绩差学电气，万金油专业，起码保证有饭吃。 文科我不懂，不做建议。 后来又想了想，现在学历贬值越快了，真的要以工作为目的选专业吗？即便选的很好，出来就一定能找到工作吗？世界变化太快了，哪怕四年后的世界我都想象不出会有什么变化，海力士招聘的高中和大专比本科工资还高。 不如让他们选择一个自己喜欢的专业，去一个大城市，城市>专业，然后大学学好英语，做个推特号，多记录自己，多实习，尽早开悟，尽量以副业的形式能养活自己，然后去海外或者香港读个研，一定要尽早做推特号，一个万粉以上推特号➕英语能比同龄人多n倍的机会。x.com/i/status/20667…

高考成绩马上出来了，考生马上填志愿，大家说说，普通中产家庭的孩子，学什么专业比较好？ 世界变化太快，特别是AI冲击波，选学校选专业真不容易啊！

@wangray 是这样，我90后，同龄人会翻墙的都不多，最tm操蛋的是一个文科的，教了三次还是不能自己搞定，我很难理解，网上教程那么多，非得每次都问我。

美股，是普通人一辈子都迈不过去的门槛。 昨天跟一个老大哥聊天，工作十年，也买了十年A股。美股、纳斯达克指数、标普500、QDII，他只在新闻里看过、听过，从没真正碰过。 他说过去只知道听消息、看K线、看新闻，追涨杀跌，10年下来一算收益率低的可怜。 一个本本分分的打工人，一辈子用不上一次谷歌，看不上一回YouTube，买不了一股苹果。花最贵的会员，看最多的广告，在抖音、视频号、小红书的推流里，麻木地过完一生。 他说，这也太操蛋了。 我没接话。因为我知道，对大多数人来说，确实如此。

兄弟们晒一下自己的美股持仓，相似度80%的就在一起吧，我先来: 存储（存为王，占比50%）: 1. #2x海力士 hbm市占率第一，7月美国上市，hbm4送样，财报。我认为是存储中最强势的一个 2. $dram 比较全面 光（占比30%）: 1. $nok 已被套，持仓体验较差，但长期看好，买了长期call替代正股 2. $aaox 护城河就是白毛股神，国人庄，42-58做波段很舒服 3. $axtx 磷化铟衬底市占率35%，白毛喊单，波动大，做波段也很舒服 4. 再说下 $mrvl，这个已经卖掉了，非常看好，但如果不是老黄喊了一嘴，现在价格不该这么高，如果回调必加仓，另外220有缺口，不知道会不会补。 太空（占比20%）: 1. $rklx 小火箭一生的痛，现在还没回本 2. $spch 之前帖子分析过，绝对不会进的，结果一个回调没忍住，现在也被套了，知行合一很重要😭 3. $sdwu 这个没有持仓，观察到spcx涨，它就跌，最低到12，挂了11.8的单子没接到，现在已经起飞了，也是因为没接到它，才上的spch😭 我的资金不大，所以选择了比较激进的2倍做多etf，大家别学我

@Wujizhuzhu 我觉得不如 $DRAM ，纯血存储更舒服一点。这个加了三星电机，想买mlcc的可以买，但占比又太少了。x.com/i/status/20665…

03121，来了！！！ 三星和海力士权重占50%，不带杠杆。 冲啊！！！

还是要提醒大家一下，今天晚上是三巫日，也是这个月最后一个潜在利空事件。 三巫日是股票期权、股指期货和股指期权三种衍生品同时到期结算的日子，每年只有4次，发生在每季度最后一个月的第三个星期五（由于明天美国放假，所以今天就是三巫日）。 三巫日合约到期会导致交易量大增，波动率上升，风险增高，不过相对之前的cpi数据公布和美联储会议，影响是较小的。加上沃什讲话，虽然市场大部分观点认为沃什偏鹰，但很明显沃什是便向黄毛的，黄毛期望市场上涨，与我们方向一致，所以不必有太大担心。